Erfolgreiche Trader haben eines gemeinsam: Sie verstehen, was im Orderbuch geschieht und wie sich das Marktgeschehen dadurch beeinflussen lässt.
Das Orderbuch, auch „Order Book“ genannt, bietet Informationen zu Kauf- und Verkaufsorders bei bestimmten Preisniveaus und ist damit eine unschätzbare Ressource, um den Markt in Echtzeit zu analysieren.
Doch wie nutzen Profis das Orderbuch, um den Markt zu lesen?
In diesem Artikel schauen wir uns die Grundlagen des Orderbuchs, Strategien zur Nutzung sowie Tools an, die dir helfen, tiefere Einblicke in die Marktstruktur zu gewinnen.
Das Orderbuch ist eine Übersicht über alle offenen Kauf- und Verkaufsorders für ein bestimmtes Finanzinstrument, die noch nicht ausgeführt wurden.
Es zeigt, auf welchen Preisniveaus Käufer und Verkäufer bereit sind zu handeln.
Dadurch können Trader das aktuelle Marktgleichgewicht sowie potenzielle Unterstützungs- und Widerstandszonen erkennen.
Ein Orderbuch besteht typischerweise aus:
Für detailliertere Informationen zum Orderbuch kannst du hier nachlesen: Investopedia – What is an Order Book?
Das Orderbuch ermöglicht es Tradern, den Order Flow zu verstehen und Einblicke in die Markttiefe zu gewinnen.
Die Kenntnis dieser Informationen kann beim Erkennen von Liquiditätszonen und beim Timing von Ein- und Ausstiegen von Vorteil sein.
Professionelle Trader verwenden das Orderbuch, um:
Es gibt einige bewährte Strategien, die auf der Beobachtung des Orderbuchs basieren und besonders von erfahrenen Tradern genutzt werden.
Wenn sich im Orderbuch eine große Menge Kauforders bei einem bestimmten Preisniveau zeigt, könnte dieses Niveau als Unterstützung dienen.
Ein ähnliches Prinzip gilt für Widerstandsniveaus, bei denen viele Verkaufsorders auf eine bestimmte Preiszone begrenzt sind.
Weitere Informationen zu dieser Strategie findest du hier: Volume-Trader – Unterstützung und Widerstand im Orderbuch.
Absorption bedeutet, dass große Kauf- oder Verkaufsorders platziert werden, ohne dass sich der Preis stark bewegt.
Dies zeigt oft, dass eine größere Institution versucht, eine Position aufzubauen oder abzubauen.
Erfahrene Trader nutzen dies, um festzustellen, wann der Markt durch institutionelle Aktivitäten beeinflusst wird.
Hier kannst du mehr über diese Art der Analyse erfahren: Bookmap – Absorption und Order Flow verstehen.
Profis achten auch auf Orderbuch-Manipulationen, wie Spoofing (das Platzieren und spätere Zurückziehen großer Orders) und Layering (das gezielte Stapeln von Orders, um den Preis zu beeinflussen).
Durch gezielte Beobachtung und ein Verständnis für typische Marktmanipulationen können erfahrene Trader diese Taktiken erkennen und vermeiden, in solche Fallen zu geraten.
Weiterführende Informationen zu Manipulationstaktiken findest du hier: SEC – Spoofing and Layering Explained.
Um das Orderbuch effektiv zu nutzen, greifen viele professionelle Trader auf spezialisierte Plattformen und Tools zurück.
Diese bieten fortschrittliche Orderbuch-Daten und ermöglichen eine tiefergehende Analyse.
Für die Auswahl der besten Orderbuch-Plattform kannst du hier einige Vergleichsmöglichkeiten einsehen: Order Flow Trading Tools Vergleich – Orderflow-Trader.
Um das Orderbuch besser zu verstehen, werfen wir einen Blick auf ein praktisches Beispiel:
Durch das Studium vergangener Orderbuch-Bewegungen und deren Auswirkungen auf den Preis, wie in diesem Beispiel, lassen sich Muster und Szenarien leichter interpretieren.
Weitere Praxistipps zur Orderbuch-Nutzung findest du hier: Tradingview – Orderbuch effektiv lesen.
Auch beim Orderbuch-Trading gibt es typische Fehler, die du als Trader vermeiden solltest. Hier eine Liste der häufigsten Fallstricke und wie du sie umgehen kannst:
Für weitere Fehler und deren Vermeidung sieh dir diesen Guide an: Trading Psychology – Häufige Fehler im Orderflow-Trading.
Das Orderbuch ist ein mächtiges Werkzeug, das dir dabei helfen kann, Einblicke in die Marktstimmung und Liquidität zu gewinnen.
Durch das Verständnis der Orderfluss-Daten und die strategische Nutzung von Tools und Plattformen wie Bookmap oder Sierra Chart kannst du potenziell profitablere Trading-Entscheidungen treffen.
Denk jedoch daran, dass das Orderbuch alleine kein Allheilmittel ist.
Es ist wichtig, das Orderbuch in Kombination mit anderen Analysewerkzeugen und einer umfassenden Marktanalyse zu verwenden.
Mit der richtigen Herangehensweise und dem gezielten Einsatz des Orderbuchs kannst du als Trader fundiertere Entscheidungen treffen und die Marktmechanik besser verstehen – und so möglicherweise erfolgreichere Trades abschließen.